- Что нужно, чтобы стать инвестиционным аналитиком?
- 1. Обобщенная трудовая функция
- 2.3. Трудовая функция
- I. общие сведения
- Вариант 1
- Вариант 2
- Вариант 3
- Где можно работать инвестиционным аналитиком? где это престижно, где хорошо оплачивается, а где есть work-life balance?
- Должностная инструкция специалиста по инвестициям
- Источники знаний
- Особенности инвестиционного менеджмента
- Принцип работы
- Цели и задачи инвестиционного менеджера
- Чем интересоваться для работы аналитиком?
Что нужно, чтобы стать инвестиционным аналитиком?
Для того, чтобы стать инвестиционным аналитиком необходимо обладать пулом навыков и знаний:
- Excel;
- Управление проектами;
- Финансовое моделирование.
Также необходимо понимать особенности отраслей.
1. Обобщенная трудовая функция
Дополнительные характеристики
2.3. Трудовая функция
Трудовые действия | Выявление и документирование рисков инвестиционного проекта |
Оценка и ранжирование выявленных рисков по вероятности и степени влияния на результат инвестиционного проекта | |
Определение методов и инструментов управления рисками в рамках реализации инвестиционного проекта | |
Разработка мероприятий по управлению рисками в рамках реализации инвестиционного проекта | |
Необходимые умения | Работать в специализированных аппаратно-программных комплексах в рамках реализации инвестиционного проекта |
Использовать различные справочно-правовые системы в целях актуализации правовых документов в рамках реализации инвестиционного проекта | |
Выявлять и оценивать степень (уровень) риска инвестиционного проекта | |
Разрабатывать матрицу рисков инвестиционного проекта | |
Разрабатывать мероприятия по управлению рисками инвестиционного проекта | |
Разрабатывать документы, отчеты по инвестиционному проекту | |
Оценивать эффективность использования ресурсов по инвестиционному проекту | |
Организовывать групповую работу, коммуникации по инвестиционному проекту | |
Проводить совещания по инвестиционному проекту в рамках реализации инвестиционного проекта | |
Анализировать данные о факторах, ценах и тенденциях рынка в рамках реализации инвестиционного проекта | |
Использовать эконометрические методы прогнозирования развития рынка на краткосрочную, среднесрочную и долгосрочную перспективу | |
Оценивать степени (уровни) риска инвестиционного проекта | |
Собирать, анализировать, систематизировать сведения и данные, документировать полные и исчерпывающие требования к проектам и процессам организации, их ресурсному окружению | |
Разрабатывать, внедрять, контролировать и оценивать мероприятия по совершенствованию бизнес-процессов инвестиционного проекта | |
Необходимые знания | Аналитические методы выявления рисков в рамках реализации инвестиционного проекта |
Экспертная оценка рисков в рамках реализации инвестиционного проекта | |
Категории рисков в рамках реализации инвестиционного проекта | |
Определение вероятности воздействия рисков в рамках реализации инвестиционного проекта | |
Основные понятия теории управления рисками в рамках реализации инвестиционного проекта | |
Система рисков организации в рамках реализации инвестиционного проекта | |
Роль риска в менеджменте организации в рамках реализации инвестиционного проекта | |
Принципы и методы управления рисками в рамках реализации инвестиционного проекта | |
Методы разработки и реализации программы управления рисками в рамках реализации инвестиционного проекта | |
Специфика управления рисками в электроэнергетике в рамках реализации инвестиционного проекта | |
Программные инструменты управления рисками в рамках реализации инвестиционного проекта | |
Системный анализ, теория принятия решений в рамках реализации инвестиционного проекта | |
Методы и модели управления проектами в рамках реализации инвестиционного проекта | |
Теория управления рисками в рамках реализации инвестиционного проекта | |
Особенности применения механизмов по привлечению инвестиций для различных отраслей экономики | |
Другие характеристики | – |
I. общие сведения
Основная цель вида профессиональной деятельности:
Группа занятий:
________________Общероссийский классификатор занятий.
Отнесение к видам экономической деятельности:
Вариант 1
Работа в консалтинге. Данная деятельность дает видение полной картины мира финансов, индустрии/ индустрий. Заработная плата может казаться не столь привлекательной, но коллектив профессионалов, количество возможных курсов, интересные задачи компенсируют переработки, усталость и небольшой заработок.
Вариант 2
Работа в фонде, бутике, маркетплейсе дает возможность глубоко погрузиться в отрасль, принять участие в сделках, прочувствовать корпоративную атмосферу.
Вариант 3
Работа в компаниях из разных отраслей приносит бесценную экспертизу, осознанное восприятие отрасли и понимание того, какие есть “подводные камни” в той или иной компании или в бизнесе той или иной отрасли в целом.
Где можно работать инвестиционным аналитиком? где это престижно, где хорошо оплачивается, а где есть work-life balance?
Инвестиционным аналитиком можно быть в любой из приведенных выше компаний, в т.ч. в инвестиционных банках. Особенностью аналитики на предприятиях, например, перед IPO компании является то, что аналитик не выполняет оценку компании, данная функция передается в фонд или банк, которые помогают провести IPO (андеррайтеру).
На рынке ценится опыт работы в инвестиционном банкинге, но стоит понимать, что на первых порах аналитики и стажеры практически не отдыхают. Заработная плата в IB выше рыночной, но на позиции стажера или джуниор аналитика — не всегда. Например, в российских инвестиционных банках заработные платы средние по рынку, “медом” является бонус, который выплачивается в конце года и составляет приличную сумму, если сотрудник хорошо трудился.
Work-life balance возможен в фондах, в отрасли, а также на более высоких позициях в банке, но все зависит от клиентов и качества оказываемых услуг, а также от руководителя. Например, председатель совета директоров российского офиса Голдман Сакс, Дмитрий Анатольевич Седов, рекомендует сотрудникам уходить домой как только работа будет закончена и не заниматься “высиживанием” в угоду руководителю, который может задержаться на работе.
Практика невозможности уйти раньше руководителя не приветствуется. Однако в других департаментах банка бывают случаи, когда аналитики должны дождаться ухода руководителя домой поскольку задачи могут прийти в любой момент.
Должностная инструкция специалиста по инвестициям
Должностная инструкция специалиста по инвестициям
- Общие положения
1.1 Настоящая должностная инструкция определяет функциональные обязанности, права и ответственность специалиста по инвестициям.
1.2 Специалист по инвестициям относится к категории специалистов.
1.3 Специалист по инвестициям назначается на должность и освобождается от должности в установленном действующим трудовым законодательством порядке приказом директора предприятия по представлению начальника финансового отдела.
1.4 Взаимоотношения по должности:
- Квалификационные требования специалиста по инвестициям:
- Документы, регламентирующие деятельность специалиста по инвестициям
3.1 Внешние документы:
Законодательные и нормативные акты, касающиеся выполняемой работы.
3.2 Внутренние документы:
3.1 Устав предприятия, Приказы и распоряжения директора предприятия (начальника финансового отдела); Положение о финансовом отделе, Должностная инструкция специалиста по инвестициям, Правила внутреннего трудового распорядка.
- Должностные обязанности специалиста по инвестициям
Специалист по инвестициям:
4.1. Проводит прединвестиционные исследования.
4.2. Определяет и исследует собственные источники инвестиций.
4.3. Определяет и исследует внешние источники инвестиций.
4.4. Разрабатывает концепцию инвестиционной политики предприятия на основе финансовых, производственных и коммерческих показателей состояния предприятия, инвестиционной благоприятности на рынке капиталов, пр.
4.5. Определяет потребность в ресурсах для проведения инвестиционной политики на основании стратегии развития предприятия.
4.6. Осуществляет сбор данных, необходимых для учета при обосновании инвестиционной политики предприятия.
4.7. Разрабатывает инвестиционные проекты.
4.8. Осуществляет оценку:
— эффективности инвестиционного проектов;
— эффективности участия в проектах;
— общественной (социально-экономической) эффективности проектов;
— коммерческой эффективности проектов;
— возможных коммерческих рисков, связанных с реализацией инвестиционных проектов.
4.9. Определяет способы защиты инвестиционных проектов от коммерческих и некоммерческих рисков.
4.10. Разрабатывает планы реализации инвестиционных проектов.
4.11. Представляет планы инвестиционных проектов руководителю финансового подразделения для согласования и направления в планово-экономическое подразделение для разработки технико-экономического обоснования инвестиционного проекта.
4.12. Готовит руководству инвестиционные рекомендации.
4.13. Представляет предприятие при совершении определенных инвестиционных действий.
4.14. Осуществляет анализ эффективности реализованных инвестиционных проектов.
- Права специалиста по инвестициям
Специалист по инвестициям имеет право:
5.1. Представлять интересы предприятия во взаимоотношениях с кредитными учреждениями, страховыми и инвестиционными компаниями, налоговыми органами, другими органами и организациями по инвестиционным вопросам.
5.2. Запрашивать от структурных подразделений предприятия информацию и документы, необходимые для выполнения его должностных обязанностей.
5.3. Взаимодействовать с руководителями всех структурных подразделений по вопросам разработки и реализации инвестиционной политики предприятия.
5.4. Знакомиться с документами, определяющими его права и обязанности по занимаемой должности, критерии оценки качества исполнения должностных обязанностей.
5.5. Вносить на рассмотрение руководства предложения по совершенствованию работы, связанной с предусмотренными настоящей инструкцией обязанностями.
5.6. Требовать от руководства предприятия обеспечения организационно-технических условий и оформления установленных документов, необходимых для исполнения должностных обязанностей.
- Ответственность специалиста по инвестициям
Специалист по инвестициям несет ответственность:
6.1. За ненадлежащее исполнение или неисполнение своих должностных обязанностей, предусмотренных настоящей должностной инструкцией, – в пределах, определенных действующим трудовым законодательством Украины.
6.2. За правонарушения, совершенные в процессе осуществления своей деятельности, – в пределах, определенных действующим административным, уголовным и гражданским законодательством Украины.
6.3. За причинение материального ущерба – в пределах, определенных действующим трудовым и гражданским законодательством Украины.
- Условия работы специалиста по инвестициям
Режим работы специалиста по инвестициям определяется в соответствии с Правилами внутреннего трудового распорядка, установленными в предприятии.
- Условия оплаты труда
Условия оплаты труда специалиста по инвестициям определяются в соответствии с Положением об оплате труда персонала.
9 Заключительные положения
9.1 Настоящая Должностная инструкция составлена в двух экземплярах, один из которых хранится у Предприятия, другой — у работника.
9.2 Задачи, Обязанности, Права и Ответственность могут быть уточнены в соответствии с изменением Структуры, Задач и Функций структурного подразделения и рабочего места.
9.3 Изменения и дополнения в настоящую Должностную инструкцию вносятся приказом генерального директора предприятия.
Источники знаний
Курсы, лекции и открытые лекции ключевых школ:
- SF-Education;
- BIWS;
- CFA;
- Асват Дамодаран: Damodaran on Valuation: Security Analysis for Investment and Corporate Finance;
- Майерс Стюарт, Брейли Ричард: Принципы корпоративных финансов;
- Курсы BIG-4 по перечисленным тематикам;
- Coursera.
Особенности инвестиционного менеджмента
Инвестиционный менеджмент — управление всеми направлениями инвестиционной деятельности. Осуществляется на государственном, территориальном, региональном уровне или в рамках проектов отдельного предприятия. В государственных масштабах включает в себя мероприятия по реагированию, контролю и стимулированию инвестиционного климата путем принятия соответствующих законов.
Функции инвестиционного менеджмента:
- Планирование. Разработка инвестиционной стратегии и политики компании.
- Организация. В рамках утвержденной стратегии и политики ведется поиск объектов инвестирования, определяется размер необходимых финансовых средств, соотношение собственного и привлеченного капитала, ведутся переговоры с инвесторами.
- Координация. Мониторинг объектов, в которые вложен капитал, корректировка действий в соответствии с изменениями на рынке.
Принцип работы
Работа инвестиционного менеджера осуществляется в два этапа:
- Основательный анализ положения компании, оценка потенциальных направлений для инвестирования, прогнозирование предполагаемой доходности, исследование возможного риска и убытка, окончательный выбор объектов для инвестиций.
- Инвестирование фондов в выбранный объект и управление ими.
В некоторых случаях к процессу могут привлекаться аналитик, портфельный управленец и трейдер, а также юрист, специалист по оформлению документов и бухгалтер.
Неграмотная деятельность может повлечь за собой крупные финансовые потери, застой в развитии или даже банкротство компании. Поэтому специалист полностью ответственен за свои действия, а именно:
- за нарушение действующего законодательства в ходе работы;
- за невыполненные или ненадлежащим образом исполненные рабочие обязанности;
- за причинение материального ущерба организации.
Цели и задачи инвестиционного менеджера
Инвестиционный менеджер — специалист, управляющий инвестициями. Он должен анализировать рынки, с которыми работает, так как даже небольшие изменения в законодательстве, в экспортно-импортной политике и других направлениях могут кардинально изменить ситуацию в отрасли.
Функции инвестиционного менеджера:
- Участие в разработке инвестиционной стратегии.
- Оценка экономической эффективности и прибыльности инвестиционных проектов. Прогноз доходности по каждому объекту, сравнение и выбор наиболее привлекательных вариантов.
- Анализ рисков объектов инвестиций.
- Финансовый анализ хозяйствующего субъекта в целях инвестирования.
- Определение оптимального количества и качества инвестиционных объектов.
- Подбор инвестиционного портфеля, регулярная оптимизация с учетом рыночных изменений.
Для эффективного управления инвестициями, менеджер должен владеть теорией инвестиционного менеджмента, знать основы микро- и макроэкономики, экономического анализа, бухучета, математического моделирования, налогообложения. Нужно изучить законодательные акты в отрасли, выбранной для инвестирования. В работе специалист по инвестициям использует готовые методики расчета рисков и оценки рентабельности проектов.
Чем интересоваться для работы аналитиком?
В любой компании приветствуется разносторонне развитый человек, поэтому любые навыки всегда пригодятся: от маркетинга до прыжка с парашютом. Из профессиональных вещей — стоит интересоваться ситуацией на рынке, макроэкономикой, новостями.
В РФ наиболее уважаемыми источниками экономических новостей являются Ведомости, Коммерсантъ, Интерфакс, РБК. Достаточно просто читать утреннюю газету (онлайн или оффлайн — по предпочтениям). Из зарубежных источников ценными являются WSJ, Reuters, CNBC, Bloomberg. Последние дублируют информацию друг друга.