Долгосрочные инвестиции: теория и практика

Долгосрочные инвестиции: теория и практика Вклады Тинькофф

Долгосрочное инвестирование: принципы, риски, стратегии. долгосрочные цели инвестирования

Долгосрочное инвестирование — что это такое, и кому может быть полезен этот способ работы на фондовом рынке? Прежде чем ответить на эти вопросы, мы должны вкратце рассмотреть два основных подхода.

Первый — это спекуляции, краткосрочная торговля акциями, сырьевыми товарами и валютой с целью получения спекулятивного дохода. Спекулянт должен уметь прогнозировать изменение цен на активы в краткосрочном периоде — пару минут, часов, несколько дней или недель. Обычно этим ограничиваются горизонты инвестирования спекулянта. Действительно, он не должен подолгу находиться в позиции: увидел потенциал роста или падения, вошел в рынок, «прокатился» на тренде и вышел. Поначалу, когда люди впервые видят график, это кажется им простым. Вот тут открыл позицию, тут закрыл и получил доход.

На историческом графике всё кажется вполне очевидным. Но на практике всё гораздо сложнее — краткосрочные колебания цен очень хаотичны. Иногда профессионалы называют это «горячим» рынком, так как любая новость, любое высказывание высокопоставленных лиц, любой технический пробой уровней, любое финансовое событие влияет на цену актива. Спекулянт должен быть всегда в курсе всех происходящих процессов, как говорят, должен быть в рынке. Это всегда требует существенных временных затрат на анализ текущей ситуации на рынке. Основным преимуществом спекуляций является высокая потенциальная доходность. Большинство людей, занимающихся краткосрочной торговлей, рассчитывают получить доход в размере 50% годовых и выше, иногда существенно выше. Спекуляции в первую очередь подходят тем, кто готов существенно рисковать ради большей прибыли.

Теперь рассмотрим второй подход.

Под этим подразумевается покупка акций с долгосрочным горизонтом вложения — год, два, три и даже более. На первое место выходит не график цены акции, а компания, которая стоит за этой ценной бумагой. В долгосрочной перспективе рынок называют «холодным». Объяснение этого в том, что краткосрочные новости, влияющие на цену, уравновешивают друг друга, и на первый план выходят фундаментальные данные компании.

Главный принцип долгосрочного инвестирования — рост бизнеса, рост акции и убытки компании, в результате чего стоимость акции снижается. Конечно, и тут есть свои сложности, и надо правильно оценить текущее состояние бизнеса, а также уметь верно предсказать его развитие. Но плюс в том, что на это у вас будет гораздо больше свободного времени, так как инвестор совершает небольшое количество сделок. Что касается потенциальной доходности, то, как правило, инвесторы ориентируются на доход около 20-30% годовых в долгосрочном периоде. Тут надо пояснить, что акции не растут прямолинейно. Ценная бумага может несколько лет быть в боковике, а потом вырасти в несколько раз.

На российском фондовом рынке много примеров подобных ситуаций:

Долгосрочный инвестор должен быть терпелив и ждать момента, когда вырастут купленные им акции. В первую очередь его должно интересовать, что происходит с бизнесом, так как это определяющий фактор изменения цен на акции в долгосрочном периоде.

Долгосрочное инвестирование в большей степени подходит людям, которые не имеют много свободного времени и хотят получать доход от своих активов больше банковского депозита.

Для того чтобы начать инвестировать, как и в любом другом деле, нужно начать с обучения и изучить основы фундаментального анализа. Это анализ финансового состояния компании, оценка стоимости бизнеса и перспектива его развития. Также вам нужно изучить опыт самых известных и главное, успешных инвесторов мира.

В первую очередь, это Уоррен Баффетт — третий по степени богатства человек и лучший признанный инвестор в мире. Далее следуют Филип Фишер, Питер Линч и Джим Роджерс. Вам нужно познакомиться с книгами, мыслями и советами этих людей, изучить особенности анализа финансовой отчетности компаний, так как без этого вы не сможете оценить финансовое состояние бизнеса. А дальше — практика, практика и ещё раз практика.

Когда один из студентов спросил Уоррена Баффетта, как всё это выучить, Баффетт ответил: «Начни с буквы А».

Плюсы долгосрочного инвестирования заключаются в том, что большинство крупных компаний, торгующихся на Московской бирже, являются недооцененными с точки зрения фундаментального анализа. Да, сейчас наша экономика переживает трудные времена, но кризисы были, есть и будут. За каждый спадом идет подъем. Фондовый рынок — это отражение происходящих в экономике процессов. Так как наша экономика ещё далека от развитых экономик, то фондовый рынок имеет существенный потенциал роста, а значит, и потенциал роста ваших инвестиций в долгосрочной перспективе.

Доход от золота

По большей части пассивным видом дохода является покупка золотых слитков. Вы приобретаете несколько грамм золота и ожидаете, когда оно поднимется в цене.

Здесь есть два существенных минуса:

  • Купить слиток по номинальной цене у вас не получится, так как банк-продавец делает свою наценку. Следовательно, и прибыль будет меньше;
  • Золото подлежит особой системе хранения, которая тоже стоит денег. Вы не сможете держать слитки дома, так как даже любой отпечаток на нём снизит его стоимость.

Чтобы инвестор не имел контакта с драгоценным металлом, банки придумали систему обезличенных счетов. Они предполагают, что вы покупаете золото, но как таковых слитков на руки не приобретаете. Золото у вас прописано лишь на бумаге. Вы имеете дело только с деньгами от разницы в цене покупки и продажи.

Есть ли риски инвестиций на долгий срок?

Любое инвестирование сопряжено с риском потерь. Поэтому даже если мы говорим о долгосрочных вложениях денежных средств, мы предполагаем определённые риски. В финансовой среде часто говорят, что чем выше доходность, тем выше риск.

Среди возможных рисков – большая сложность спрогнозировать состояние экономики на несколько лет вперёд. Поэтому дать объективную оценку эффективности инвестиций на длительный период сложно.

Итак, если мы говорим о долгосрочных инвестициях и их недостатках, к ним можно отнести:

  • Длительную окупаемость некоторых инвестиционных проектов – иногда получается, что вложенные средства приносят прибыль нескоро. Некоторые вложения предполагают дополнительные расходы на поддержание проекта.
  • Отсутствие гарантии получения дохода по завершении предполагаемого срока инвестиции. Составить точный финансовый прогноз на несколько лет вперед затруднительно, поэтому результат может быть не таким, как ожидалось.
  • Высокому риску потери капитала подвергается инвестор, когда у него наблюдается недостаток навыков в оценке долгосрочных рисков, непонимание данного класса активов, а также отсутствие опыта в управлении активами.
  • Инфляция является одним из основных экономических рисков при долгосрочных инвестициях. При стремительных темпах ее роста некоторые виды долгосрочных инвестиций могут показать увеличение стоимости меньше, чем было запланировано ранее. Поэтому изначально вложенный инвестором капитал на долгосрочную перспективу может даже уменьшиться в реальном выражении. Это прежде всего относится к банковскому вкладу или вложениям в долговые бумаги.
Читайте также:  Инвестиции 2021: что купить. Полное руководство с прогнозами

Зачем нужны долгосрочные инвестиции

Долгосрочные проекты, как правило, отличаются менее высоким риском, чем проекты с коротким сроком. Это объясняется тем, что такие вложения менее зависимы от текущей рыночной ситуации. Чтобы было более понятно, возьмем два инструмента и сравним доходность и риск.

К примеру, валютный контракт, заключенный на 3 месяца, подвержен риску колебаний курсов. Одно высказывание должностного лица в Правительстве – и курс упал. Или, наоборот, вырос, что невыгодно для одной из сторон. А обязательства по контракту подлежат исполнению в срок, иначе последуют санкции.

Конечно, такое может произойти и с акциями. Но, как мы знаем, если вдруг цена резко упала – это, скорее всего, временная просадка. Через какое-то время котировки вернутся на нормальный уровень и будут расти постепенно, ориентируясь только на глобальные изменения рынка. В долгосрочной перспективе инвестор, скорее всего, этого не почувствует и на прибыли это практически не отразится.

Кроме того, долгосрочные инвестиции – это умные инвестиции. Они основаны не на спекуляциях, а на анализе доходности. В самом деле, перед тем как сделать вложения в ценные бумаги, следует изучить финансовую отчетность эмитента, обзоры аналитиков, историю котировок.

Итак, инвестиции на долгосрочный период подойдут тем, кто хочет получить разумную прибыль при минимальном риске. Именно разумную, потому что сверхприбыль при долгосрочных капиталовложениях бывает очень редко.

Источники для вложений

Для того чтобы инвестировать, необходимо для начала задуматься, где взять средства для этих целей.

Существует две формы финансирования долгосрочных инвестиций:

  • За счёт собственных средств;
  • За счёт привлечённых активов.

Когда есть деньги на цели инвестирования, это позволяет нарастить первоначальный капитал. Но следует понимать, что у вас должны быть именно свободные средства, отсутствие которых не ухудшит вашего финансового положения. В противном случае при неудачном результате сделки, вы можете лишиться собственных средств, которые нужны были вам для других целей.

Если же личные накопления отсутствуют, то можно воспользоваться и привлечёнными.

Они состоят из:

На цели долгосрочных инвестиций вы можете взять банковский кредит или одолжить средства у знакомых. Предприятие может воспользоваться займом другой фирмы под небольшой процент. Для физических лиц это может оказаться невыгодным, так как ставки по банковским кредитам не вызывают желания ввязываться в сомнительную авантюру.

Если вы на 100% уверены в удачной реализации задумки и рассчитали все возможные риски, то можете взять и заем. Однако, при неблагоприятном стечении обстоятельств вы можете лишиться не только денег, которые заняли, но ещё и останетесь должны кредитной организации в течение нескольких лет.

Если у вас уже есть собственная небольшая компания, вы можете рассчитывать на средства из бюджета. Выделяет их государство на значимые в пределах региона и страны цели. К примеру, вы собираетесь развивать свой частный детский сад. Для этого потребуется документальное оформление вашего бизнес-плана и его дальнейшее рассмотрение местной администрацией.

Привлечение инвесторов выгодно в том случае, если вы хотите профинансировать собственный бизнес. К примеру, вы уже вложили собственные деньги в свое дело. У вас появилась интересная задумка, которая в дальнейшем может обернуться большим притоком средств.

Если на данный момент вы не обладаете финансами для её реализации, то можете привлечь инвесторов, грамотно преподнеся им собственные мысли. Для этих целей создаётся бизнес-план, который содержит все технические моменты и расчёты по проекту.

Как заработать на долгосрочных инвестициях

Изучите все, что связано с проектом для инвестиций. Больше знаете – крепче спите и не переживаете за место вложения своих денег.

Диверсификация актуальна всегда. Долгосрочные инвестиции в производство и транспорт, заграничную недвижимость и стартапы – чем больше вариантов вложения, тем выше процент прибыли. Не инвестируйте последние, стратегично думайте наперед – хорошие идеи могут появиться спонтанно.

Следите за конъюнктурой рынка: за 3–5 лет она меняется, появляются новые тенденции, которые возможно будут для вас более привлекательные, нежели те проекты, где вы стали инвестором вчера.

Актуальность идей для вложения постепенно меняется, но традиционным остаются аналитические источники энергии и различные стартапы, которые финансируются через средства венчурных фондов. А о том, как заработать в таком сегменте – я уже делилась с вами в своем блоге.

Долгосрочный период – это больше возможностей и больше соблазнов. Адекватно принимайте решения и старайтесь перед каждым потенциальным проектом честно ответить себе на вопрос: «Будет ли это нужно обществу через 5 лет и мне лично?». Если ответили утвердительно – вы на правильном пути.

Как стать инвестором

Долгосрочные вложения требуют тщательной подготовки и взвешенных решений. Любой неосторожный шаг может лишить вас первоначального капитала. Здесь требуется внимательно относиться к каждому шагу и оценивать все возможные риски.

Если вы желаете стать инвестором долгосрочного проекта, следуйте рекомендациям:

  • Определитесь с объектом вложений. Выберите, что для вас важно, какой доход вы хотите получать. Лучше ищите ту сферу, в которой хорошо разбираетесь. От этого шага зависит ваш доход и дальнейший настрой на инвестирование. Немаловажное значение играет и сумма вложений: если она внушительная, то вы располагаете большим количеством инструментов для заработка;
  • Как только объект выбран, изучите как можно больше информации о нём. Просмотрите интернет-сайты, отзывы, телевизионные передачи, послушайте новости. Не пренебрегайте чтением специальной литературы. Чаще в ней содержится больше практических моментов, чем в интернете. Можно посетить различные семинары, курсы по обучению и подготовке. Самую ценную информацию можно получить из уст опытного инвестора. А потому постарайтесь отыскать такого человека;
  • Составьте прогноз по возможному развороту событий. Здесь учитывайте все нюансы выбранного направления. Просчитайте возможную минимальную и максимальную прибыль. Продумайте самые неблагоприятные события и их влияние на объект инвестирования. Соотнесите возможные риски и ваше желание расстаться с кровными накоплениями. Вы должны просчитать абсолютно всё, чтобы в дальнейшем знать, как реагировать на ту или иную ситуацию;
  • Теперь можно приступать к самому процессу инвестирования: займитесь покупкой инструментов вложений (ценных бумаг, валюты, техники, оборудования или обучающих курсов для персонала);
  • Отслеживаем ситуацию на рынке и состояние ваших активов. Если вы заметите тенденцию резкого спада цены, который уверенно набирает обороты – не ждите, когда останетесь без единого гроша. К примеру, если вы инвестировали в акции, продайте их, а на вырученные средства купите ценные бумаги другой компании;
  • Анализируем процесс. Своеобразный аудит вложений. Следите за движением вашего капитала. Если есть доход, обязательно записывайте его размер с учётом первоначальных расходов. Так можно определить эффективность вложенных средств и вовремя избавиться от неликвидных долгосрочных активов.

Как сформировать долгосрочный инвестиционный портфель

Итак, в зависимости от вашей цели, вариантов портфеля может быть три.

  1. Если вы хотите сохранить свой капитал и увеличить его в разумных пределах (т.е. не просто покрыть инфляцию, но и получить небольшой доход) – вам подойдет консервативный тип портфеля. Туда можно включить депозитные вклады, облигации, драгоценные металлы, паи некоторых фондов, инвестиционное страхование жизни и другие низкорисковые инструменты.
  2. Если же вы обладаете опытом управления активами, готовы рискнуть и хотите получить значительный доход – отдавайте предпочтение акциям с высокой доходностью, криптовалютам. Инвестору, выбравшему агрессивный тип портфеля, следует постоянно быть начеку: следить за состоянием рынка, не слишком полагаясь на сторонних экспертов.
  3. И, наконец, самый разумный тип долгосрочного инвестирования – формирование сбалансированного портфеля, где сочетаются активы с высокой и низкой степенью риска. Но прежде посчитайте, сколько вы готовы потерять. Да, это сложно, тем не менее определитесь, что вам ближе: высокие доходы или сохранность имеющегося капитала. В зависимости от этого, распределяйте инструменты в портфеле пропорционально приемлемому для вас риску. О рисках поговорим далее.
Читайте также:  Инвестиции для начинающих с чего начать. Цели и виды инвестирования с малой суммой денег. Пошаговая инструкция финансовых вложений в фондовый рынок для физических лиц

Криптовалюта

А можно купить криптовалюту в обменнике “Матби” или через мобильное приложение Matbea. Благо, выбора там достаточно: Биткоин (BTC), Ethereum (ETH), Litecoin (LTC), DASH, ZCash (Zec), Monero (XMR), Binance Coin (BNB), Bitcoin Cash (BCH), Dogecoin (DOGE), Link, OmiseGO (OMG), TRON (TRX), WAVES, DAI, Ethereum Classic (ETC) и другие монеты.

Для покупки потребуется регистрация по номеру телефона или email, а также, скорее всего, верификация личности. Это все стоит сделать. Во-первых, потому что “Матби” чрезвычайно надежная платформа, работающая с 2022 года. Что весьма важно, учитывая огромное количество “на коленке” сделанных криптовалютных ресурсов, да и просто откровенных мошенников.

Во-вторых, зарегистрировавшись в “Матби”, вы получаете кошельки для криптовалют. Это онлайн-кошельки, не такие надежные, как аппаратные. Однако, “Матби” их оберегает тем, что требует трехфакторную аутентификацию для подтверждения вывода средств. Нужен пин-код, пароль из электронного письма и из смс.

Какую криптовалюту приобрести? Каждый решает сам. Кто-то отдает предпочтение лидерам рынка, другие предпочитают “темных лошадок”. Думаю, целесообразным будет и тут использовать тактику, зарекомендовавшую себя для любых инвестиций в целом: не класть все яйца в одну корзину.

Или, как говорят экономисты, произвести диверсификацию инвестиционного портфеля. Это значит вложить средства в несколько криптовалют, уделив большую часть денег наиболее стабильным и известным из них. При этом, какую-то небольшую часть средств потратить на более рискованные цифровые активы, которые в перспективе могут значительно вырасти.

В случае, если у пользователя возникнут вопросы, то команда “Матби” подготовила подробную видеоинструкцию.

Плюсы и минусы вложений на долгосрок

Долгосрочные капитальные вложения имеют преимущества:

  • Они не зависят от краткосрочных спадов и волатильности рынка, так как инвестор в отличие от спекулянта рассчитывает на получение прибыли только по истечении длительного срока инвестирования.
  • Как правило, инвестор не только зарабатывает на увеличении стоимости актива, который впоследствии стоит выше цены покупки, но ещё и получает доход на постоянной основе через определённое время после вложения денежных средств.
  • Долгосрочные инвесторы экономят время на управлении, анализе и денежной оценке активов, а также на самом процессе покупки, в данном случае действует принцип «купить и забыть».
  • Обычно процесс инвестирования осуществляется через брокера. Поэтому с долгосрочными инвестициями можно сэкономить и на комиссионных брокеру.

У вложений на долгий срок есть и минусы:

  • Инвестор должен забыть о своих вложениях на продолжительное время. Он не может рассчитывать на эти денежные средства в течение всего горизонта инвестирования.
  • Чем дольше горизонт инвестирования, тем выше риск финансового кризиса. Если инвестор покупает активы, которые зависят от состояния экономики, например, акции нефтяных компаний или банков, он может потерять существенную часть инвестированной им суммы.

Таким образом, окупаемость инвестиций в долгосрочной перспективе в несколько раз может превысить изначальные вложения, но не стоит забывать о рисках.

Пошаговый план инвестирования

Приведу краткий план для инвестора, выбравшего долгосрочные инвестиции:

  1. Рассмотрение различных вариантов вложений средств. Кратко возможные способы инвестирования описаны выше. Выбрав один или несколько, следует соотнести их со сроком, на который вы планируете вкладывать деньги.
  2. Анализ. Это, пожалуй, самый длинный подготовительный этап. К примеру, если вы выбрали акции, нужно изучить доходность по годам. Особое внимание уделяйте периодам финансовых кризисов. Проанализируйте финансовую отчетность эмитента за последние 2–3 года: как менялась чистая прибыль, собственный капитал. Рассчитайте несколько базовых индикаторов: ROA, ROE, денежные потоки. При необходимости можно привлечь финансового аналитика.
  3. Формирование портфеля или выбор направления. Если у вас крупная сумма, рекомендуется выбрать несколько направлений для инвестирования.
  4. Приобретение активов.
  5. Отслеживание рынка. Принцип «купил и забыл» для инвестора не очень хорош, даже если вы доверяете управление своим капиталом квалифицированному специалисту. Периодически нужно мониторить рынок, следить за новостями на сайтах компаний, в которые вы вложили ваши деньги, изучать котировки на активы и прогнозы экспертов.

Примеры

Приведу два простых примера долгосрочных инвестиций.

Пример 1. В 2022 году Алексей решил вложить капитал в сумме 70000USD в ценные бумаги, которые распределялись следующим образом:

  • акции компании «Лукойл» – 35%;
  • индекс S&P 500 – 40%;
  • ОФЗ – 10%;
  • депозит – 15%.

Таким образом, в рублях распределение средств на 01.07.16 было такое:


Посчитаем доход от вложений за период с 01.07.16 по 31.12.20. Для расчета используем Excel.

В долларах США на 31.12.20 этот доход составил:

6323363,52 / 73,8757 = 6 419 597 руб. (85 594,63 $ или 2 482 244 грн.). Таким образом, Алексей приумножил свой капитал более чем в 2 раза. Как видите, на стоимости ценных бумаг можно неплохо заработать в долгосрочной перспективе.

Пример 2. Это будет более простой пример, чтобы не утомлять вас расчетами. Итак, Дмитрий купил объект недвижимости (однокомнатную квартиру) на вторичном рынке стоимостью 3400000 руб. в 2022 году. На конец 2020 года цена этого объекта составила 5000000 руб., но 500 тыс. руб. пришлось вложить в ремонт. Доходы от сдачи в аренду за весь период составили 720000 руб.

Посчитаем доход, если бы Дмитрий решил продать объект в конце 2020 года:

[ 5000000 – 3400000 – 500000 720000 = 1820000 ;руб. ]

Тоже неплохой доход, но не так впечатляет. Кроме того, цены на недвижимость могут расти довольно долгое время – это явление подобно финансовому пузырю. В какой-то момент рынок перенасытится строительством нового жилья, предложение превысит спрос и начнут снижаться цены на новостройки, а затем и на вторичку.

Нельзя сказать, что при инвестициях в ценные бумаги совсем нет расходов. Конечно, они есть: например, оплата комиссии за открытие индивидуального инвестиционного счета, услуги финансовых консультантов и др. Но по сравнению с расходами на содержание имущества и краткосрочным инвестированием, где проводится большое количество транзакций, эти затраты будут минимальными.

Сколько можно заработать – разбираемся на примерах

Ниже представлены разные способы инвестирования средств. Мы также разбираемся, сколько на них можно заработать.

Инвесторы получают приличную прибыль, вкладывая средства в индекс Мосбиржи. Биржевые фонды – привлекательный вид активов, особенно по сравнению с банковскими депозитами.

Если учитывать, что с конца девяностых годов инвестор не продавал свою долю в привязанном к индексу Мосбиржи фонде и регулярно инвестировал полученные дивиденды, рост его благосостояния составил бы 18,4% в год.

Рост индекса S&P 500 и привязанных к нему биржевых фондов за последние 30 лет составил почти 1000% без учёта инвестированных дивидендов. То есть $10 000 превратились бы в $100 000. Таким образом, ежегодная доходность индекса составила бы 33% ежегодно.

За последние 3 года рост индекса российских государственных облигаций Мосбиржи составлял 6,67% ежегодно, что едва покрывало инфляцию последних нескольких лет.

Читайте также:  Инвестиционная деятельность | Министерство экономического развития Российской Федерации

Большой рост за последние 22 года показала московская недвижимость. Средняя стоимость квадратного метра увеличилась с 20 000 руб. до 250 000 руб. Рост ее стоимости составил почти 57% в год.

Способы долгосрочного инвестирования

Долгосрочное вложение имеет две особенности:

  1. Длительный период окупаемости.
  2. Более низкий уровень риска в сравнении с краткосрочными вложениями.

В зависимости от суммы, которой вы обладаете, и конечной цели инвестиций, есть несколько типов инструментов для долгосрочного инвестирования.

  1. Ценные бумаги: акции, облигации, ETF. Их можно приобрести у брокера на бирже. Напомню: акции позволяют получать доход на разнице котировок и в виде дивидендов. Облигации – это долговые обязательства государства или компаний, выплачиваемые эмитентом в конце срока погашения. По некоторым из облигаций предусмотрен дополнительный доход в виде купона. ETF – это фонд, паи которого котируются в зависимости от фондового индекса.
  2. Бизнес. Существует два варианта вложений в бизнес:
  • покупка долей в виде ценных бумаг, эмитируемых компанией, с целью получения контрольного пакета;
  • если это ваш собственный бизнес – можно вложить средства в его развитие. Например: запуск нового проекта, приобретение оборудования, транспорта.
  1. Золото и другие драгоценные металлы. Неплохой вариант для долгосрочных инвестиций, правда, придется заплатить комиссию за хранение либо открыть обезличенный металлический счет.
  2. Недвижимость. Это самый простой способ долгосрочного инвестирования. Можно приобрести один или несколько готовых либо находящихся в стадии строительства объектов с целью сдачи в аренду или для личного пользования.
  3. Криптовалюты. Этот инструмент не очень хорошо изучен, по нему мало истории и я бы не стала относить его к категории надежных долгосрочных инвестиций. Однако упомянуть о нем следует, поскольку биткоин пользуется спросом.

Строительство и недвижимость

Одним из таких материальных благ являются объекты строительства. Любой отечественный мегаполис – огромная стройка с изобилием объявлений о продаже желанных «квадратов». Но изобилие встречается не только в этом сегменте объявлений: потенциальный инвестор может найти себе подходящую компанию для вложения средств.

Финансовый рынок таких частных инвестиций на длительный срок выделяется среди других двумя позициями:

  • Отечественная стройка перестала быть интересной;
  • Количественный и качественный рост предложений за границей сделал свое дело и привлек нашего человека.

Можно выбрать проект «с нуля» или вложиться в рабочий, либо вовсе купить готовую недвижимость и заниматься ее последующей сдачей в аренду. Привлекает то, что некоторые страны разрешают по такой схеме открывать второе гражданство (минимальная сумма покупки всегда учитывается), а самые востребованные государства для вложений выбираются с учетом доступности логистических путей, в разработке который, кстати, также можно поучаствовать с целью получения прибыли.

Транспорт

Сегодня менее популярный метод, хотя лет 200 назад именно он помог начинающим американским бизнесменам стать богатыми настолько, что капитал тратят их сегодняшние потомки. Поскольку континент был слабо заселен, то развитие сети «железки», трамвайных рельсов и даже подвесных канатных дорог требовали вложения тех, кто мог дать живые деньги быстро, но при этом долго ждал прибыли.

  • Конкуренция на рынке;
  • Насколько необходим региону тот или иной новый транспорт;
  • Время окупаемости. Как правило, транспортная среда одна из наиболее «затянутых».

А вот нам ближе государственные инвестиции второго типа – люди со своих карманов поддерживают идею страны. Вряд ли сегодня это популярное занятие, но, если обернуться лет 50 назад, можно вспомнить, что практически каждый третий «вкладывался» в автоконцерны: вот откуда секрет продукции ЗАЗ («Ушастый Запорожец»)

Немало важный момент – «вливание» капитала в стартапы, связанных с транспортом. Популярные сигвеи различной комплектации вышли на рынок только благодаря инвестициям и постепенно увеличили конкуренцию. Рынок портативного цифрового транспорта сегодня развивается и пока не достиг апогея.

А вот на чем еще можно заработать: отдельные полосы на дороге, безопасные спуски в подземку, охраняемые парковки и места зарядки. Хотя сложно поспорить с тем, что привычней вкладывать деньги в какое-либо производство, начиная от металлопроката и заканчивая выпечкой свежих пончиков.

Учёт долгосрочных инвестиций

Долгосрочные инвестиции – это поток капитала, который обязательно необходимо фиксировать на балансе предприятия. Они учитываются в качестве внеоборотных активов по счёту 08.

Целями учёта инвестиций считаются:

  • Полное и своевременное отражение в балансе всех средств, направленных на инвестиции;
  • Контроль за всеми этапами проекта;
  • Достоверное отражение инвентарной стоимости активов;
  • Наблюдение за фондом долгосрочных инвестиций (в нём должно быть достаточное количество активов).

К примеру, предприятие решило инвестировать в собственное производство и купило станок за 155 760 рублей с учётом НДС. В строке баланса, отражающей внеоборотные активы, будет в итоге отражена стоимость оборудования и цена его доставки – 9040 рублей, включая НДС.

На основе первичных документов происходит сверка сумм и расчёт НДС, а в бухгалтерском учёте это отразится следующим образом.

Д-тК-тСумма, руб.Операция
08.460132 000Цена станка
196023 760Начислен НДС по станку
08.4608000Стоимость доставки
19601040Начислен НДС по доставке
0108.4140 000Цена ввода в эксплуатацию станка
196024 800Учтён суммарный НДС

Учет на балансе компании

С точки зрения предприятия долгосрочными являются инвестиции во внеоборотные активы, а также приобретение объектов с целью последующей перепродажи. Для целей бухучета долгосрочными признаются вложения, срок которых превышает 1 год. К ним относится:

  • строительство зданий, сооружений;
  • приобретение объектов капитального строительства;
  • покупка земельных участков;
  • создание или покупка объектов интеллектуальной собственности

Например, компания приобрела земельный участок 400 гектар. Из них 100 гектар предприятие использовало для строительства собственного цеха, а оставшиеся земли фирма держит для перепродажи в будущем другому бизнесу. Именно этот участок считается долгосрочным вложением капитала, а земля под застройкой – долгосрочными активами.

Таким образом, учет долгосрочных инвестиций в компании подразделяется на:

  • долгосрочные вложения;
  • основные средства;
  • нематериальные активы (патенты, лицензии)

Все эти позиции отражаются в активах компании. Они показывают суммарный объем средств, вложенных в собственное развитие.

Выводы

Вкладывать ли средства на длительный срок для роста своего благосостояния каждый решает сам. В настоящий момент такие вложения капитала доступны россиянам в том числе на зарубежном брокерском счете со страховкой до 500 тысяч долларов. Для начала достаточно 4-5 тысяч $.

Для активной стратегии нужно выбирать и отслеживать отдельные ценные бумаги, для пассивных портфельных инвестиций достаточно составить свой портфель из индексных фондов и держаться выбранного соотношения. В российской юрисдикции это в основном паевые и с недавнего времени биржевые паевые инвестиционные фонды (БПИФ), в зарубежной наиболее популярны и доступны биржевые фонды. Некоторые такие фонды с иностранными активами обращаются и на Московской бирже.

Долгосрочное портфельное инвестирование требует убежденности, настойчивости и способности ничего не делать, когда другие активно совершают сделки на текущих новостях. Важно не поддаваться панике в те периоды, когда стоимость портфеля заметно снижается — например после кризиса доткомов рынок США падал более двух лет с лета 2000 по конец 2002 года. Но при должном терпении такой подход почти наверняка принесет высокую относительно консервативных вложений доходность.

Оцените статью
Adblock
detector