- Коллектив авторов “фондовый рынок. курс для начинающих”
- С чего следует начинать?
- А. герасименко “финансовая отчетность для руководителей и начинающих специалистов”
- Тамара Теплова, Дмитрий Панченко, Игорь Клюшнев «Фондовыйрынок США для начинающих инвесторов»
- Топ лучших книг по инвестированию: список литературы про инвестиции для начинающих
- . Уильям Бернстайн «Манифест инвестора», «Разумное распределение активов»
- Карл Ричардс «Психология инвестиций. Как перестать делать глупости со своими деньгами»
- Марк Харрисон «Искусный инвестор. Управляйте своими инвестициями профессионально».
- Джон Богл «Руководство разумного инвестора»
- Бертон Малкиел «Случайная прогулка по Уолл-стрит. Испытанная временем стратегия успешных изменений»
- А. кияница “фундаментальный анализ финансовых рынков”
- Асват дамодаран «инвестиционная оценка. инструменты и методы оценки любых активов»
- Бенджамин грэхем “разумный инвестор”
- Бодо шефер “путь к финансовой свободе”
- Бодо шефер «пёс по имени мани»
- В. лиховидов “фундаментальный анализ мировых валютных рынков”
- Владимир савенок “создай свой личный капитал”
- Дж. гринблатт “маленькая книга победителя рынка акций”
- Джереми сигел «долгосрочные инвестиции в акции. стратегии с высоким доходом и надежностью»
- Е. семенкова, н. мазаев, о. помаскина и др. “фундаментальный анализ на рынке ценных бумаг”
- Не забываем про классику
- П. линч “метод питера линча”
- Р. кийосаки, ш. лектер «богатый папа, бедный папа»
- Р. хагстром “уоррен баффет. как 5 долларов превратить в 50 миллиардов”
- Рейтинг книг по инвестициям на бирже. лучшие книги
- Роберт кийосаки «руководство богатого папы по инвестированию»
- Список литературы для инвестора
- Томас дж. стэнли, уильям д. данко «мой сосед — миллионер»
- Тяжело оторваться от чтения этой книги
- Уильям ф. шарп, гордон дж. александер, джеффри в. бэйли “инвестиции”
- Элдер александр. – как играть и выигрывать на бирже
- Элис шредер “уоррен баффет. лучший инвестор мира”
Коллектив авторов “фондовый рынок. курс для начинающих”
Forbes рекомендует эту книгу для всех начинающих игроков на фондовом рынке. Ее цель – сделать трейдинг более доступным для всех желающих.
Трейдинг – это работа на фондовом, валютном и товарном рынках по извлечению прибыли от сделок купли-продажи ценных бумаг, валюты, товара и пр.
В самом названии уже все сказано. В книге даны основные понятия фондового рынка: инструменты, участники, методы торговли, оценка ценных бумаг. Есть практические упражнения для закрепления теоретического материала. Не понимая механизма работы на фондовом рынке, процесс инвестирования превратится в “увлекательный” аттракцион с непредсказуемым концом.
С чего следует начинать?
Прежде, чем начинать реальное инвестирование личных денег в ценные бумаги, необходимо научиться:
- Грамотно распоряжаться личными финансовыми средствами. Уметь контролировать свои затраты и поступления денег. Так, чтобы в любой день знать, сколько потрачено и сколько заработано.
- Определять основные финансовые задачи и пути их решения. У каждого должен быть собственный финплан.
- Разбираться в основных биржевых инструментах, понимать их функциональный потенциал, какими рисками сопровождается их использование.
- Рассчитывать, какими деньгами можно рискнуть при инвестировании. На основании этого уже и следует выбирать стратегию торговли на фондовом рынке.
Несомненно, что способность контролировать собственный финансовый потенциал является одним из важнейших для современного человека навыков. Но для увеличения капитала (личного либо корпоративного) необходим более высокий уровень финансового образование.
А. герасименко “финансовая отчетность для руководителей и начинающих специалистов”
Фундаментальный анализ построен на анализе финансовой отчетности компаний, поэтому правильное ее прочтение – залог успешного инвестирования. И лучше всего учиться это делать у российских специалистов, потому что формы отчетности отличаются в разных странах.
В книге читатели познакомятся со всеми финансовыми терминами, которые понадобятся для анализа. Они не только научатся читать отчетность, но и использовать ее как инструмент для бизнес-аналитики. Не обязательно для этого работать бухгалтером. Книга научит видеть в отчетах то, что руководители стараются скрыть от непосвященных.
Все сложные термины автор объясняет простыми словами и на примерах финансовой отчетности российских компаний.
Тамара Теплова, Дмитрий Панченко, Игорь Клюшнев «Фондовыйрынок США для начинающих инвесторов»
Почему русские авторы пишут об американском финансовом рынке? Потому что он дает намного больше возможностей и инструментов для инвестирования, чем Московская и другие отечественные биржи. В чем-то американский рынок сложнее.
Там есть и история зарождения фондового рынка в Америке, основные финансовые термины и правила торговли, успешные стратегии, куча способов минимизировать риски. Есть подробные ответы на вопросы о том, как покупать и продавать акции, с чего начинать, как сотрудничать с брокером и др.
Топ лучших книг по инвестированию: список литературы про инвестиции для начинающих
Если бы меня попросили охарактеризовать эту книгу одной ёмкой фразой, которая сразу даст понять, о чём она и почему её стоит читать всем, кто хоть как-то связан с фондовым рынком я бы ответил, что эта книга –
прививка от спекулятивного бешенства
.
Дабы не задевать чувства трейдеров и других любителей время от времени полудоманить, можно придумать несколько эвфемизмов:
- Ремень безопасности;
- Инструкция по применению;
- Схема безопасного прохода.
Я надеюсь, что суть вы уловили. В книге «Разумный инвестор» Бенджамин Грэм всеми правдами и неправдами пытается убедить читателя в том, что необоснованный оптимизм хорош где угодно, только не на фондовом рынке, где он неизбежно приведёт к катастрофе. Именно поэтому данная книга возглавляет наш рейтинг.
Автор чётко даёт понять, что когда вы попадаете на фондовый рынок неподготовленными и без каких-либо внятных ориентиров – вы с вероятностью 99% потеряете деньги, потому что вся индустрия работает против вас.
Под индустрией я имею ввиду не только вашего брокера, которому наплевать заработаете вы или потеряете все ваши сбережения. Любые сайты, где ежедневно сотни людей высказываются относительно акций той или иной компании, форумы, отчёты аналитиков – всё это будет сбивать вас с толку.
Грэм учит не поддаваться иррациональному влиянию фондового рынка, сравнивает прогнозы брокеров с гаданиями на кофейной гуще и развеивает иллюзии о том, что вы можете просто покупать акции крупных компаний по любым ценам. Вместо этого вы получаете стратегию и пошаговую инструкцию по выбору ценных бумаг от одного из величайших профессиональных финансовых аналитиков в истории.
Кроме инструкции по выбору ценных бумаг, в книге достаточно много примеров из прошлого, которые помогают раскрыть идеи Грэма и донести их до читателя. При первом прочтении всё это кажется излишним и не относящимся к теме, но поверьте – эти отсылки к прошлому очень важны. Джордж Сантаяна говорил: «Те, кто не помнит своего прошлого, обречены пережить его вновь». Это предостережение применимо и к фондовому рынку.
Я читал эту книгу несколько раз и каждый раз она открывалась для меня по-новому. Не знаю как это объяснить, поэтому просто советую вам попробовать прочитать её несколько раз с перерывами хотя бы в пол года. Читая её в первый раз – толком вникнуть в логику Грэма не получается. При втором прочтении в голове вырисовывается чёткая схема по выбору акций в портфель. Читая книгу в третий раз понимаешь, что в ней в принципе содержится всё, что нужно знать.
Бенджамин Грэм постулирует, что предугадать рыночную стоимость ценных бумаг невозможно, а потому стоит научиться контролировать своё поведение. Кроме того, одна из основных идей книги, как можно понять её из названия – стоимостной подход. Это значит, что найти выдающуюся компанию, акции которой торгуются на бирже – это только пол дела. Важно определить адекватную стоимость, чтобы не переплатить.
Вот что говорит об этой книге Уоррен Баффет:
. Уильям Бернстайн «Манифест инвестора», «Разумное распределение активов»
Автор этих двух книг по инвестициям для начинающих — доктор философии и медицины, невролог, сооснователь инвестиционной компании Efficient Frontier Advisors LLC и редактор одноименного журнала, который пишет об активах и инвестициях. Смело начинайте с его книг — они написаны в юмористическом стиле и поэтому легко читаются.
Вы спросите — почему о таких вещах пишет медик? Бернстайн, как невролог, очень хорошо понимает людей, которые ни разу не финансисты, хотят научиться инвестированию с нуля, но их профессия и стиль жизни слишком далеки от данной темы. Собственно говоря, у него была та же ситуация.
Поэтому он знает, что этим людям на порядок тяжелее осваивать сферу инвестиций, чем кому-либо другому. И максимально доходчиво пишет об инструментах долгосрочного инвестирования, которые могут быть применимы в условиях сегодняшнего хаоса на рынках.
Карл Ричардс «Психология инвестиций. Как перестать делать глупости со своими деньгами»
Впервые книга опубликована в июне 2021 года и поэтому своевременна и актуальна при обучении инвестированию. Она о том, как связаны деньги с нашими эмоциями. Как при малейшей панике на бирже мы спешим избавляться от активов, что выглядит по-своему логично, но ни разу не рационально.
И в итоге дорого нам обходится. Мораль книги в том, чтобы отказаться от привычки идти за толпой и начать поступать наоборот тому, что делает большинство. В том, что инвестиционные планы надо учиться составлять под себя, время и энергию тратить тоже обдуманно.
Марк Харрисон «Искусный инвестор. Управляйте своими инвестициями профессионально».
Сегодня просто копить деньги уже не актуально — цены растут как на дрожжах, а деньги обесцениваются. Накопленное надо как-то заставлять работать.Инвестирование — один из путей. А книга об инвестициях Харрисона помогает разобраться, кто есть кто на финансовых рынках, как вся эта система работает.
Особенно интересны главы об истории фондового рынка, об общих чертах всех известных падений рынка и об особенностях каждого из них.
Джон Богл «Руководство разумного инвестора»
Если писать книгу берется человек, который основал крупнейшую инвестиционную компанию в мире (а это The Vanguard Group), то с мыслями инвестора такого масштаба точно стоит познакомиться поближе.
Богл известен еще и как основатель индексного фонда, доступного для широкой публики. Именно его когда-то выбрал Уоррен Баффет, заключив пари на 500 тысяч долларов. Баффет предложил коллегам попробовать составить инвестиционный портфель из 5 фондов, которые сумеют за 10 лет обогнать на индекс S&
Пари длилось с января 2008-го по декабрь 2021-го. И Баффет его выиграл, выбрав почему-то фонд Богла. Интересно, что Богл к инвестированию относился как к служению людям. И при этом его никогда не беспокоило, как его усилия и энтузиазм оценят другие.
Бертон Малкиел «Случайная прогулка по Уолл-стрит. Испытанная временем стратегия успешных изменений»
Если до этого вы пробовали читать умные книги про инвестиции, где много сложных графиков, и они вам не «зашли», то Мэлкил вам точно понравится. Он преподает экономику в Принстонском Университете и одновременно выполняет функции управляющего директора по инвестициям в компании Wealthfront.
Описывая стратегию успешных изменений, автор приводит примеры множества различных маний, которые стали причиной образования на рынках мыльных пузырей — начиная с тюльпановой лихорадки в Нидерландах в ХYII веке, заканчивая бумом на доткомы в Штатах в 80-х годах ХХ века.
А. кияница “фундаментальный анализ финансовых рынков”
Это книга по инвестированию для начинающих трейдеров на рынке Форекс. Там важными будут не чистая прибыль или доходы предприятия, а макроэкономические показатели, которые способны влиять на курсы валют, экономические и политические новости, психология участников. Все эти моменты и рассматриваются в книге.
Автор начинает с азов: какие факторы влияют на валютный курс. Далее переходит к истории международного валютного рынка и рассмотрению вопросов, как политические, экономические, природные события и явления влияли на валютные курсы в прошлом. В главе по финансовой политике А.
Автор не ограничивается только валютным рынком. Целая глава посвящена фондовому рынку и его инструментам. Значительная часть книги отведена макроэкономическим показателям: инфляции, валовому внутреннему продукту, уровню безработицы, показателям производственной деятельности предприятий и потребительского спроса и т. д.
Поток информации, с которым предстоит работать новичкам на рынке Форекс, покажется огромным. Задача книги – научить читать данные, выбирать только существенные новости для успешного трейдерства на валютном рынке.
Асват дамодаран «инвестиционная оценка. инструменты и методы оценки любых активов»
Если поправки к Закону «О рынке ценных бумаг» будут все-таки приняты, тогда для доступа к более широкому перечню инвестиционных инструментов (зарубежные биржи, акции третьего уровня, внебиржевые сделки) придется сдавать квалификационный экзамен. В этой книге собрана огромная база знаний для подготовки к нему.
Она подойдет для более глубокого погружения в анализ и оценку стоимости активов. Неподготовленным новичкам справиться с чтением будет трудно – почти 2 тысячи страниц. Книгу придется изучать в бумажном формате, так как она содержит много таблиц, графиков и формул.
Настольная книга по фундаментальному анализу для тех, кто хочет больше разобраться в его тонкостях. Содержит главы по моделированию, прогнозам, разбор отчетности по МСФО, рассмотрена отраслевая специфика. Будьте готовы много думать и изучать большое количество таблиц, примеров. В университетах такому не учат. Но освоив материал книги, вы сможете повысить эффективность ваших инвестиционных решений.
Бенджамин грэхем “разумный инвестор”
Книга вышла в середине прошлого века, но не потеряла своей актуальности до сих пор. Ее называют библией фондового рынка. В доступной форме она учит инвестировать, а не спекулировать. В книге нет сложных технических терминов, она рассчитана не на профессиональных игроков, а на начинающих инвесторов.
Разумный инвестор по Бенджамину Грэхему – это человек, который с умом подходит к выбору ценных бумаг. В книге много внимания уделено психологии инвестора, ошибкам, которые он часто совершает. Автор утверждает, что главный враг инвестора – это он сам, а не колебания фондового рынка, мировые кризисы и т. д.
Однозначно, могу уже на своем опыте утверждать, что без начальных знаний об акциях, облигациях и фондовом рынке в целом ничего путного из ваших попыток самостоятельного инвестирования не выйдет.
В качестве рецензии к книге достаточно было бы упомянуть, что знаменитый Уоррен Баффет считает именно эту книгу лучшей. А к его мнению точно стоит прислушаться. Диванные эксперты отдыхают
Бодо шефер “путь к финансовой свободе”
Еще один мой любимый автор из зарубежных инвесторов. Его детская книга о собаке Мани точно перевернула одну жизнь – мою. Но отзывы читателей со всего мира показывают, что не только мою. Я потом рекомендовала ее всем для прочтения, кто хотел получить тот последний пинок, который толкнет его в мир инвестиций и управления своими личными деньгами.
А это уже совсем другой труд – более серьезный и, на мой взгляд, даже философский. Путь к финансовой свободе Бодо Шефера – это изменение своего отношения к деньгам. А книга – мощный мотиватор не откладывать на более подходящее время первый шаг к богатству.
Бодо Шефер утверждает и доказывает на своем опыте, что научиться создавать богатство можно так же, как и плавать, нырять, программировать и т. д. Он описывает в книге 4 стратегии:
- Каждый месяц вы экономите определенный процент своего дохода. И неважно, какой размер его на сегодняшний день.
- Каждый сэкономленный рубль (доллар, евро) вы вкладываете во что-то, что принесет доход.
- Вы постоянно работаете над тем, чтобы ваш доход рос из года в год.
- И опять экономите определенный процент от вашего уже повышенного дохода.
Если использовать все эти стратегии, то путь к финансовой свободе не будет длиною в вашу жизнь.
Бодо шефер «пёс по имени мани»
Это потрясающая художественная книга. Написанная в форме сказки для детей (взрослым не менее интересно, уж поверьте). Если у вас большие доходы, означает ли это, что у вас нет проблем? Конечно же, нет. Важно не сколько вы зарабатываете, а как вы тратите.
Грамотно распоряжаться деньгами надо учиться с детства. Шефер в игровой форме учит уважать деньги, тратить с умом, сберегать. Кроме вопросов экономики, автор рассматривает такие понятия как повышение самооценки и уверенности в себе. Обязательно прочитайте ее вместе с детьми и обсудите, вы удивитесь насколько дети рассудительны.
На самом деле, список литературы можно продолжать еще очень долго. Например, не менее интересно и полезно будет чтение книг – биографий бизнесменов, основателей крупных компаний:
- Уолтер Айзексон «СтивДжобс» — о сооснователе корпорации AppleInc,
- Фил Найт «Продавец обуви» — о создателе компании Nike,
- Эшли Вэнс «Илон Маск: Tesla, SpaceX и дорога в будущее» — сами понимаете о ком.
Эти книги о людях, построивших свои империи. Попробуйте понять, как они это сделали, о чем думали, чем жили.
Ваша задача — сформировать у себя бизнес-мышление. Начните с теории, через какое-то время подключите практику, ведь чтение даже тысячи книг не научит вас инвестировать.
В. лиховидов “фундаментальный анализ мировых валютных рынков”
В продолжение литературы для инвесторов на Форексе будет книга В. Лиховидова. Ценным преимуществом ее является практическая направленность. Без первичных знаний о законах функционирования валютного рынка нельзя переходить к торговле. Поэтому начинается книга все с тех же основ: курса, инфляции, процентных ставок и др.
Далее подробно разбираются популярные экономические индикаторы, которыми пользуются аналитики рынка Форекс: ВВП, торговый баланс, индексы промышленного производства и потребительских цен, занятость и т. д. Всего более 20 показателей.
Трейдерство на валютном рынке тесно связано с психологическими факторами. Как экономические новости и предстоящие события влияют на поведение основных участников? Как на основе изучения психологии прогнозировать изменение валютных курсов? Ответы на эти и многие другие вопросы ищите в книге.
Владимир савенок “создай свой личный капитал”
До сих пор мы рассматривали зарубежных авторов. Может сложиться впечатление, что в России нет аналогичных книг и успешных инвесторов. Это не так. Мой любимый автор – Владимир Савенок. Активный инвестор, финансовый консультант с многолетним опытом, частый ведущий онлайн-вебинаров, гость многих авторитетных финансовых СМИ и т. д.
Для меня он в приоритете, потому что его книги основаны на реалиях отечественного рынка инвестиций. Рассмотренные инструменты и описанные модели можно просто брать и внедрять, не оглядываясь на различия в зарубежном и российском законодательстве.
В. Савенок написал и издал несколько книг по личным финансам. О двух из них я уже писала на страницах нашего блога. Ценность этого труда в том, что в нем собран весь опыт и советы по инвестированию для новичков. Автор называет книгу самоучителем.
Я с удовольствием подписалась на рассылку компании “Личный капитал”, и эту книгу мне прислали абсолютно бесплатно в формате PDF. Так как я темой личных финансов интересуюсь и как финансовый копирайтер, и как инвестор-новичок, то она стала для меня настоящей инструкцией.
Уверена, что все найдут там для себя ответы на любые интересующие вопросы:
- что такое семейный бюджет и как его составлять;
- основные стратегии инвестирования, какие ошибки совершают начинающие (и не только) инвесторы;
- инструменты инвестирования: ценные бумаги, ПИФы, фонды недвижимости;
- интернет-трейдинг;
- все о пенсионной программе, и как сделать так, чтобы не зависеть от государственной подачки;
- и даже как правильно копить и занимать деньги.
Как говорит сам автор, надо просто брать любой интересующий раздел, внимательно его штудировать в теории и применять на практике.
Дж. гринблатт “маленькая книга победителя рынка акций”
Было бы неправильно обойти стороной зарубежных авторов. Тем более что российские инвесторы имеют возможность инвестировать не только в отечественные, но и в зарубежные ценные бумаги. Дж. Гринблатт – практикующий инвестор, его компания ежегодно имеет в среднем 40 % прибыли от вложений.
Книга маленькая. Вы потратите всего пару часов на ее прочтение. Но, возможно, именно она даст вам методику, по которой вы станете по-настоящему эффективным инвестором. Методика эта очень простая, применить на практике ее смогут даже новички.
Смысл такой: вы сортируете все акции на рынке в порядке убывания по двум показателям: рентабельности капитала и коэффициенту P/E. Затем суммируете два рейтинга и составляете портфель из ценных бумаг с наименьшим суммарным рейтингом.
Более подробно о “волшебной формуле” читайте в книге.
Джереми сигел «долгосрочные инвестиции в акции. стратегии с высоким доходом и надежностью»
Профессор и исследователь, Сигел долгое время изучал и анализировал поведение рынка. Книга включает в себя и исторические данные, и статистику, факты и результаты исследований. Основной вывод – покупая диверсифицированный портфель акций на долгий срок, вы увеличиваете доходность и снижаете риски.
Здесь можно купить, это самый дешевый вариант.
Е. семенкова, н. мазаев, о. помаскина и др. “фундаментальный анализ на рынке ценных бумаг”
Это фундаментальный учебник по анализу рынка ценных бумаг, где авторы – доктора и кандидаты наук. Год издания – 2021, что является его неоспоримым преимуществом. Больше книга ориентирована на студентов и преподавателей профильных специальностей вузов.
Начинается с базовых понятий. Продолжается рассмотрением макроэкономических индикаторов для анализа не только акций, но и облигаций. Показалось интересным, что весь материал дается с учетом специфики российского рынка. Именно этот фактор стал определяющим, когда я решала, включать этот учебник в обзор или нет. Учиться читать финансовую отчетность все-таки лучше по российским книгам, чем зарубежным.
Отдельная глава посвящена оценке стоимости облигаций. Многие консервативные инвесторы выделяют большую долю в своем инвестиционном портфеле именно этому инструменту. Но неправильный выбор может привести к потере капитала, хотя и с меньшим риском, чем при приобретении акций.
Не забываем про классику
Классикой литературы, обучающей инвестированию, является книга «Разумный инвестор» написанная Бенджамином Грэхемом еще в 1949 году. Несмотря на дату написания, она не потеряла своей актуальности.
Эту фундаментальную монографию Уоррен Баффет назвал лучшей книгой-учебником об инвестициях, поскольку «Разумный инвестор»:
- учит определять перспективность компании и ее активов;
- подробно описывает разработанные автором подходы к инвестированию (различные виды стоимостного инвестирования).
Все изложенные постулаты подкреплены комментариями Бенджамина Грэхема и рекомендациями из ее личного опыта.
П. линч “метод питера линча”
Книга от инвестиционного управляющего Питера Линча. Его инвестиционный фонд ежегодно приносит прибыль больше, чем в среднем по рынку. Труды практиков отличаются от других тем, что они приводят много практических примеров из своей инвестиционной деятельности. П. Линч показывает не только успешные сделки, но и неудачные. Это особенно ценно.
Книга написана простым языком. Доносит до читателя мысль, что любой может стать успешным инвестором. И для этого не обязательно приобретать акции только известных компаний. Главный принцип – это выбирать акции предприятий, которые всегда будут интересны конечным потребителям и отвечают трем критериям: доходность, приемлемая цена и хорошая бизнес-модель.
Автор в 20 главах рассказывает о том, какие показатели компании надо анализировать, когда покупать и продавать и как правильно собрать свой эффективный инвестиционный портфель.
Р. кийосаки, ш. лектер «богатый папа, бедный папа»
Многие не любят Кийосаки, как автора. Мотивируют это тем, что он не смог добиться успеха в бизнесе и заработал свой капитал исключительно на книгах. Однако его нельзя назвать теоретиком. Пройдя через потерю капитала и разорение (его долги достигали почти 1 млн.долларов), он помогает людям избежать подобного краха и бедности. Его книги здорово прочищают мозги и дают пинок в нужном направлении.
«Богатый папа, бедный папа» — это философия инвестирования для «чайников» на основе собственной жизни автора. Сравнение моделей мышления и поведения людей на пути к финансовому благополучию. Главная мысль – увеличивайте свои активы и заставляйте деньги приносить прибыль. В книге полно живых реальных историй. Это помогает быстрее понять, как приведенные советы ввести в повседневную жизнь.
Р. хагстром “уоррен баффет. как 5 долларов превратить в 50 миллиардов”
Уоррен Баффет не нуждается в представлении. В лучших книгах по инвестированию обязательно найдется место литературе, посвященной одному из самых богатых и успешных инвесторов мира. У. Баффет – яркий приверженец фундаментального анализа. Результаты его инвестиционной деятельности и миллиардное состояние не оставляют сомнений в эффективности такого подхода при выборе акций.
Книга знакомит читателей с основными правилами великого инвестора. Сам У. Баффет утверждает, что его принципы работы может применить любой человек или компания. Это старается доказать и автор книги. При этом этот печатный труд нельзя назвать полноценным учебником по фундаментальному анализу. Это скорее история успеха инвестора с мировым именем. Но что мешает и вам занять достойное место в мире инвестиций?
Книга не является пошаговой инструкцией к действию. Она учит правильному мышлению настоящего инвестора: нельзя поддаваться эмоциям, в основе успешного инвестирования лежит расчет потенциала и риска.
Рейтинг книг по инвестициям на бирже. лучшие книги
Роберт кийосаки «руководство богатого папы по инвестированию»
Знаменитый на весь мир инвестор и писатель продолжает писать на тему мышления богатого и бедного человека. Делает это не как ученый-финансист, который пишет учебник по финансам, а как практикующий инвестор, у которого в жизни был очень хороший учитель.
Именно на советах этого учителя и построена вся книга. Она написана языком, понятным каждому, даже “чайнику”. Например, вы слышали о правиле экономиста Парето, что 80 % наших результатов дают лишь 20 % наших усилий? Богатый папа Р. Кийосаки не согласен с этим утверждением. По его мнению, оно по-другому работает в сфере инвестиций: “90 % результатов получаются от 10 % наших усилий”.
Книга не была бы такой популярной без живых практических примеров. Ее читаешь, как автобиографию, невольно примеряешь на себя советы от опытного инвестора и учишься внедрять их в жизнь.
Список литературы для инвестора
Список литературы я разделил на 2 части: базовая, вспомогательная.
Базовая в свою очередь разделена на 3 уровня: для начинающих, средний и продвинутый.
Первый уровень обязателен к прочтению начинающему инвестору. Без понимания базы изложенной в данных книгах начинать свою деятельность в мире корпоративных финансов я крайне не рекомендую. Прочитав и осмыслив данные произведения вы избежите большинства ошибок новичков, а значит сохраните свои средства.
Базовая книга, которую в первую очередь должен прочесть начинающий инвестор, это «Разумный инвестор» Бенджамина Грема. Это своего рода фундамент, на который опирается фундаментальный анализ.
Грэм известный американский экономист и профессиональный инвестор. Его часто называют отцом фундаментального анализа. Он первый ввел различие между инвестициями и спекуляциями. Грэм считал, что владелец акций должен относиться к ним, прежде всего, как к своей доле в бизнесе. Он рекомендовал инвесторам концентрировать свои усилия на анализе финансового состояния компаний.
Грем в своей книги затрагивает множество аспектов инвестирования, начиная от выбора тактики (пассивный, активный инвестор), влияния инфляции, выбора доли акций/облигаций в портфеле, заканчивая принципами оценки компаний.
Вторая книга дополняющая разумного инвестора я считаю «Руководство разумного инвестора» Джон К. Богл.
Легендарный инвестор Джон Богл, основатель компании The Vanguard Group, совершил своего рода революцию в отрасли, доказав: реальная доходность управляющих компаний может быть гораздо выше, если отказаться от расходов на содержание, рекламу и т.д.
Богл в своей книги продолжает одну из основных мыслей Грема — если у вас нет достаточного времени на изучение рынка акций, лучше доверить свои деньги управляющей компании. Богл, на протяжении всего произведения, доказывает что стоит вкладывать деньги в индексные фонды т.к. они проносят большую доходность чем 95% управляющих компаний.
Если все же у вас есть желание а главное время на изучение рынка, а вкладывание в индексные фонды вы считаете слишком скучным занятием, перейдем на следующий уровень.
Первой книгой, на данном уровне, будет «Финансовая отчетность для руководителей и начинающих специалистов» Алексей Герасименко.
Это уже практически учебник, но написан простым, понятным языком и ориентирован, прежде всего, на людей, которые не являются профессиональными финансистами.
Книга поможет вам научиться грамотно «читать» отчетность, дает возможность анализировать текущую деятельность компании и принимать правильные инвестиционные решения. Используя богатый практический опыт, автор раскрывает все нюансы финансовой отчетности, в том числе и специфические «западные» вопросы составления отчетности по МСФО.
Вторая книга, это «Инвестиции» (в 2-х частях) Теплова Т.В.
Теплова Тамара Викторовна — доктор экономических наук, преподает в Высшей Школе Экономики. Профессиональные интересы: финансовый анализ, инвестиционная оценка; фундаментальный анализ финансовых рынков; оценка бизнеса и отдельных инвестиционных активов и.т.д.
Ну вот мы и добрались и до полноценного учебника, это уже вам не художественная литература. Это определенно база от которой должен отталкиваться инвестор решивший самостоятельно изучать финансовые рынки.
В учебнике излагаются ключевые положения, традиционно относимые к анализу инвестиционных рынков, ранжированию инвестиционных активов по инвестиционной привлекательности и принятию инвестиционных решений.
Особое внимание отводится разработке моделей и методов поиска инвестиционно привлекательных направлений инвестирования в рамках фундаментального анализа с позиции как частного портфельного инвестора, так и других участников инвестиционного рынка, а также анализу финансовых активов как наиболее ликвидных активов инвестиционного рынка.
Показаны особенности анализа альтернативных инвестиций и возможности оценки контроля над функционирующим бизнесом.
По данному учебнику проходит бесплатный 10-недельный курс, на который может записаться любой желающий.
Третья книга — «Монетарная экономика. Теория денег и кредита» (в 2-х частях) Розанова Н. М.
Розанова Надежда Михайловна — доктор экономических наук, преподает в Высшей Школе Экономики. Проходила стажировку в области экономической теории и методики преподавания экономики в различных зарубежных вузах Великобритании, Франции, Германии, США. Автор около 200 научных и учебно-методических работ по проблемам современной экономической теории.
В учебнике рассматриваются фундаментальные экономические основы денежного рынка и финансовой системы, раскрыты механизм формирования ставки процента и роль несовершенства финансового рынка, регулирования денежного рынка и механизм денежной трансмиссии.
Особый акцент делается на макроэкономических аспектах теории денег и денежного обращения, механизме инфляции и формировании ожиданий, обсуждаются вопросы нейтральности денег, кредитно-денежной политики государства.
Если хотите понять из-за чего ЦБ меняет ставки и как это сказывается на цене активов, то учебник обязателен к прочтению.
Ну и последний уровень, он уже скорее для специалистов, узкоспециальных книг огромное множество, я решил выделить, на мой взгляд, две самые интересные книги которые я прочел.
Первая, уже известного нам автора Герасименко — «Финансовый менеджмент — это просто.»
Основной плюс книги это опять же простой язык изложения материала.
Из книги вы узнаете, каковы основные задачи финансового директора, как выглядит организационная структура финансовой функции в компании, как оценивать проекты вложений в оборудование и новые технологии, как оценивать стоимость компании в целом, как определить оптимальную структуру капитала компании и многое другое.
Книга поможет вам лучше понимать, а значит и предугадывать поведение менеджмента.
Ну и заключительная книги, это «Инвестиционная оценка» А. Дамодаран.
Асват Дамодаран – профессор финансового дела в Stern School Business при Нью-Йоркском университете. Он преподает курсы корпоративного финансирования и оценки в программе MBA. Его исследовательские интересы заключаются в оценке, управлении портфелем и применении корпоративных финансов. Дамодаран опубликовал много работ в этой области в ведущих журналах — таких как Journal of Financial and Quantitative Analysis, The Journal of Finance, The Journal of Financial Economics и The Review of Financial Studies.
Книга Асвата Дамодарана является классической работой в области инвестиционной оценки. Она содержит инструменты и методы определения стоимости практически любого актива, включая такие сложные объекты оценки, как компании, предоставляющие финансовые услуги, и активы интернет-компаний. Книга имеет ярко выраженную практическую направленность. Помимо алгоритмов оценки книга содержит множество примеров из реального бизнеса.
Из этой книги вы научитесь оценивать компании как настоящий аналитик. Браться за прочтение этой книги без изучения предыдущих совершенно бесполезно.
Перейдем к вспомогательной литературе. Первый блок книг я советую к прочтению инвесторам которые интересуются нефте-газовым сектором.
«Добыча» и «В поисках энергии» это фундаментальные труды Дэниела Ергина за которые он получил Пулитцеровскую премию.
Автор раскрывает сложные взаимоотношения между мировой нефтяной индустрией и международной политикой и показывает, как нефть стала одним из определяющих факторов развития мировой экономики. Несмотря на невероятную сложность темы, книги написаны простым и понятным языком и читаются более чем просто увлекательно. К примеру, уже в предисловии Дэниел Ергин предельно четко объясняет взаимосвязь между любым социальным кризисом в странах Персидского залива и мгновенным ростом цен на нефть во всем мире, а также рассказывает о том, какую политическую силу и выгоду дает той или иной стране доступ к источникам энергии, какие гарантии безопасности он обеспечивает и какую ответственность предполагает.
Третья книга «Популярная нефтепереработка» в простой и доступной не специалистам форме рассказывает об особенностях состава и свойств современных моторных топлив, а также о технологии их производства.
Информационной основой книги является учебная дисциплина, которая читается студентам в Российском государственном университете нефти и газа им. И.М. Губкина – «Химмотология».
За прошедшие пять-шесть лет в этом направлении в России усилиями нефтепереработчиков достигнуты очень большие успехи, качество нефтепродуктов в стране резко улучшилось. Именно поэтому авторы книги считают, что эта очень важная информация должна стать достоянием широкого круга потребителей топлив и просто любознательных читателей.
Во втором блоке я просто перечислю книги посвященные различным Российским компаниям. Из них вы узнаете о создании и пути развития таких известных эмитентов как: Яндекс, Тинькофф, Алроса, Русал и др.
«Яндекс.Книга», «Принципы Жизнь и работа», «Принцип Дерипаски: железное дело ОЛЕГарха», «Принцип Касперского. Телохранитель Интернета», «Алмазно-бриллиантовый комплекс России: создание и становление алмазной компании «АЛРОСА»», «Сырок. История моей жизни и бизнеса», «Я такой как все», «Самогонные хроники. От национальной идеи к успешному премиум-бренду», «И ботаники делают бизнес 1 2», «ВкусВилл. Как совершить революцию в ритейле, делая все не так. 37 правил», «Дело — табак. Полвека фабрики «Ява» глазами ее руководителя», «Порвать всех. Как построить большой бизнес в России. Реальная история Евросети», «Аэро-транс. Моя авиакомпания»
Ну и в последнем, развлекательном блоке я хочу отдельно вынести две книги одного автора.
Алексей Марков — кандидат экономических наук, преподаватель финансов в магистратуре, портфельный управляющий и ещё играет в метал группе. Фактически данные книги построены на его лекциях, а также материалах американского ученного-экономиста Роберта Шиллера.
Читая книгу, понимаешь, что автор хорошо разбирается в экономической тематике. При этом сама экономическая составляющая излагается простенькими, легко читаемым языком. Автор приводит обилие примеров, особенно когда излагается сложная математическая часть экономики. Это большой жирный плюс, поскольку самое сложное — это довести до читателя сложную арифметику простым языком.
Это определенно самые интересные произведения о финансах на книжном Российском рынке.
vk.com/finzdir — подписывайся
Томас дж. стэнли, уильям д. данко «мой сосед — миллионер»
Не совсем про инвестиции, а больше про финансовое поведение, которое приведет к успешности. Авторы проехали по Америке и пообщались с реальными миллионерами. С теми, которые стали таковыми не «по наследству» или после выигрыша в лотерею, а реально создали свое состояние сами.
В книге раскрыты модели их поведения. Как эти люди живут, как заработали свое состояние. Какими инструментами сохраняли и увеличивали капитал. Как помогает им дисциплина, бережливость и планирование. Несмотря на то, что книга ориентирована на американского читателя, она открывает глаза и позволяет пересмотреть свой процесс накопления денег. Учит игнорировать соблазны, на которые мы тратимся.
Тяжело оторваться от чтения этой книги
Для тех, кто ищет книги и справочники по инвестированию, подходящие и для начинающих, и для опытных участников рынка ценных бумаг, рекомендую пособие по трейдингу, написанное Джесси Ливермор — «Торговля акциями. Классическая формула тайминга, управления капиталом и эмоциями».
Здесь описаны основополагающие принципы торговли на бирже, механизмы получения прибыли, правила открытия и завершения сделок. В книге имеется своя особенность. Понимая, что многие правила торговли следует зазубрить на всю оставшуюся жизнь, Ливермор в каждой главе непременно «заставляет» читателя повторять ранее изложенный материал. Автор словно вдалбливает читателю – «не забывай, что было изучено в прошлой главе».
Уильям ф. шарп, гордон дж. александер, джеффри в. бэйли “инвестиции”
Это уже самый настоящий учебник по инвестициям, написанный экономистами и практикующими инвесторами. Например, У. Шарп – лауреат Нобелевской премии по экономике. Кто любит начинать с получения фундаментальных знаний, оценит это издание по достоинству.
В книге исчерпывающая информация о ценных бумагах: их видах и механизмах функционирования фондового рынка. Теория сопровождается практическими примерами, графиками и таблицами. Ее рекомендуют к изучению преподавателям и студентам экономических специальностей, а также практикам фондового рынка.
Элдер александр. – как играть и выигрывать на бирже
- В первой части этой книги д-р Элдер показывает, что ключи к победе – в вашей психологии. Он учит, как стать дисциплинированным игроком и избежать эмоциональных ловушек на бирже. Затем объясняет, как найти выгодные сделки, пользуясь графиками, компьютерными индикаторами и другими инструментами анализа биржи. Вы увидите, как скомбинировать различные методы анализа в эффективную систему биржевой игры. И наконец, вам станет ясно, как управлять деньгами на своем биржевом счете. Правила для ограничения риска важны для биржевика, как запас воздуха для аквалангиста…
Элис шредер “уоррен баффет. лучший инвестор мира”
Об этом самом богатом инвесторе много написано и сказано. Эта книга – биография Уоррена Баффета, его жизнь, советы и бесценный опыт. Наберитесь терпения. Книга почти на 900 страниц.
Почерпнете ли вы что-то ценное из нее? Зависит от вашей мотивации. Быть может, для кого-то она станет настоящей инструкцией к действию и уж точно стимулом к прочтению еще большего количества книг по инвестированию.
Издатели этого многостраничного труда утверждают, что книга способна вдохновить на новые свершения
